Paco est un petit Mexicain qui rêve de gagner le concours de cerf-volant contre les Piquillos, un groupe de trois garçons qui remporte chaque année le premier prix.
Dans un petit village italien, le cirque Panagulis s'installe et tout le monde prépare le spectacle du soir. Stellina a choisi de créer la surprise en réalisant un numéro d'acrobate.