Pour guérir le vieux Balouga, Arc-en-ciel et son ami le petit poisson bleu doivent affronter leur peur dans l'obscurité de l'océan afin de trouver les algues rouges de la Grotte du Diable.
Une fillette dort tranquillement dans sa chambre. Un loup tente en vain de la réveiller pour l'effrayer. Une histoire pour dédramatiser les peurs des enfants.
Dans un parc où les enfants jouent au football, il y a un grand arbre qui leur fait très peur. Un vieux monsieur qui promène son chien tous les jours n'en a pas peur, lui.