A la veille de Noël, les poches de Balthazar, le petit lutin, sont vides. Comment va-t-il pouvoir offrir un cadeau à son ami Pépin ? Monsieur Merlin et son magasin enchanté vont l'aider.
Un père qui s'apprête à essayer avec son fils l'avion qu'il a construit, accepte d'embarquer les animaux de la ferme qui viennent tour à tour lui demander.